基本金属：

铜价周一上涨，最大消费国中国发布强劲出口增长数据、库存下降以及美国通过一项1万亿美元的基础设施议案提振了市场人气，但对中国需求的担忧限制涨幅。1658 GMT，伦敦金属交易所(LME)指标期铜上涨1.2%，至每吨9,637美元。过去一周，铜价交投一直陷于300美元的窄幅区间内，市场等待有关未来需求前景的更明确信息。荷兰国际集团(ING)分析师Wenyu Yao姚文宇表示：“基本金属仍面临阻力，因有迹象显示能源危机缓解，且需求受扰加剧了最大消费国(中国)和世界其他地区经济前景的压力。”“因此，本周中国十九大会议的结果将受到密切关注，以寻找有关金属需求面前景的线索。”中国10月出口增长超过预期，因全球需求旺盛、电力紧张状况缓解且供应链改善。自8月下旬以来，LME注册仓库的铜库存下降了逾一半，至115,525吨。美国总统拜登周六盛赞国会通过了拖延已久的1万亿美元基建议案，称其为“一个世代只有一次”的投资，并预计尽管谈判紧张，但一项更广泛的社会保障计划将获得批准。期铝上涨2.1%，至每吨2,609美元，期锌上涨1.4%，至每吨3,273美元，期铅上涨0.2%，至每吨2,357美元，期锡上涨0.9%，至每吨37,400美元，期镍上涨1.1%，至每吨19,640美元。

贵金属：

金价周一触及两个月高位，受助于美元回落，以及主要央行暗示短期内利率将维持在低位后对通胀可能会持续的担忧。现货金连续第三个交易日上涨，截至1740 GMT，上涨0.5%，至每盎司1,825.64美元，为9月7日以来最高。美国黄金期货结算价上涨0.6%，至每盎司1,828美元。美元指数下跌0.3%，提振了黄金对其他货币持有者的吸引力。Kitco Metals高级分析师Jim Wyckoff表示，主要央行总体上仍保持宽松立场，系统中所有寻找归宿的现金都更多地进入黄金和白银市场，以对冲通胀。金价上周五上涨近2%，此前美国联邦储备理事会(美联储/FED)和英国央行宣布推迟加息。劳动力市场吃紧，加上全球供应链错位，可能推动周三公布的美国消费者物价指数(CPI)再次创下高位。Religare Broking负责商品和汇市研究的副总裁Sugandha Sachdeva表示，“周三的数据可能有利于黄金，或将显示通胀以1990年以来最快速度攀升。”全球最大黄金贸易中心之一的阿联酋将要求所有黄金炼厂接受年度审计，确保其供应商是负责任的，以打击非法交易。现货银上涨1.2%，至每盎司24.45美元，铂金攀升2.3%，至每盎司1,057.75美元，钯金上涨1.7%，至每盎司2,069.10美元。

农产品：

芝加哥期货交易所(CBOT)大豆期货周一收跌，因巴西作物天气良好提振种植前景。巴西作物在全球市场与美国作物竞争出口业务。交投最活跃的CBOT-1月大豆合约收跌17美分，结算价报每蒲式耳11.88-1/2美元。最活跃合约触及10月13日以来最低。CBOT-12月豆油合约下跌0.73美分，报每磅58.05美分，CBOT-12月豆粕合约收挫0.90美分，报每短吨331.80美元。玉米合约急挫，在美国农业部周二发布供需报告前调整仓位。CBOT-12月玉米合约收跌1-1/2美分，报每蒲式耳5.51-1/2美元。交投最活跃合约触及10月27日以来最低。

能源化工：

油价周一上涨，全球经济增长的积极迹象支撑能源需求前景，且美国表示正在权衡应对高油价的选项。布兰特原油期货上涨0.69美元，结算价报每桶83.43美元，涨幅0.83%，上周下跌近2%。美国原油期货上涨0.68美元，涨幅0.81%，结算价报每桶81.93美元，上周下跌3%。稍早，两大合约都一度上涨1美元以上。美国总统拜登周六盛赞国会通过了拖延已久的1万亿美元基建法案。该法案可能会促进增长和对燃料需求。Price Futures Group高级分析师Phil Flynn表示：“目前全球供不应求，‘建设更好未来计划’可能会加剧这种情况，拜登政府在满足这种需求方面几乎无能为力。”上周，石油输出国组织(OPEC)和包括俄罗斯在内的盟友组成的OPEC+联盟决定不加快增产步伐，这也进一步支撑了油价。拜登曾呼吁OPEC+增产以抑制价格上涨，他在周六又表示，美国政府有“其他办法”应对油价上涨。美国能源部长格兰霍姆(Jennifer Granholm)周一表示，拜登总统最早可能在本周采取行动，解决汽油价格飙升的问题。部分分析师称，拜登可能会动用战略石油储备。中国10月出口增长放缓，但超出预测，受冬季假日季前全球需求上升和受新冠疫情影响的供应链改善提振。这令看涨情绪进一步增强。沙特阿拉伯上周五提高了12月对亚洲客户的基准原油售价，超出了市场预期。

外汇信息：

美元周一下跌，上周五在美国公布强劲就业数据后触及15个月高位，投资者消化这份报告，展望通胀数据，并关注美国联邦储备理事会(FED/美联储)官员的评 论，以寻找利率政策线索。美联储上周三坚持目前的高通胀预期将是暂时的观点，并表示将于本月开始削减大规模债券购买计划，但要等到就业出现更多增长后才会加息。上周五，美国公布的数据显示，由于夏季新冠病毒感染激增带来的阻力消退，10月就业 增长超过预期，表明经济活动在第四季度初恢复了势头。美联储官员周一将焦点转向利率政策，副主席克拉里达(Richard Clarida)表示，随着就业恢复到疫情前的水平，且通胀升穿舒适水准，美国经济可能会在明年达到美联储的升息门槛。圣路易斯联邦储备银行总裁布拉德在另一场讲话中重申，美联储明年需要两次升息。美联储对通胀采取观望态度的下一个考验将是定于周三公布的美国消费者物价指数(CPI)数据。“本周的焦点是通胀，这就是为何交投可能会陷于区间，直到数据公布，这些数据可能会为升息时机提供一些线索，" OANDA资深市场分析师Edward Moya表示。 2021 GMT，美元指数当日下跌0.19%，至94.046，在周五的大涨后稍事喘息。“市场在消化我们上周收到的信息，包括美联储的声明和周五的非农(就业)报告，都表明美联储将撤回流动性，明年将升息,“加拿大帝国商业银行资本市场北美外汇策略主管Bipan Rai称。商品期货交易委员会(CFTC)数据显示，截至11月2日当周，投机客连续第四周减少美元 净多头仓位。被视为风险意愿指标的澳元兑美元日内上涨0.28%。新西兰元 上涨0.58%，此前新西兰总理阿德恩(Jacinda Arden)宣布可能会在本月底逐步取消封锁措施。欧元兑美元微升0.17%，报1.1588美元。欧洲央行首席经济学家连恩告诉一家西班牙报纸，欧元区通胀将在明年有所缓解，并且中期内仍然过于疲软，这重复了该行长期以来的信息，即高物价涨幅是暂时的。英镑上涨0.54%，报1.3561美元，上周英国央行会议后曾触及五周低点。加密货币方面，比特币上涨4%，至65,936.62美元左右，距离最近触及的纪录高位不远；以太币上涨3%，至3,093.48美元，此前曾创下4,768.07美元的纪录 高位。

财经事件

①   18:00  欧元区  ZEW经济景气指数 (11月)

②   18:00  德国  ZEW经济景气指数 (11月)

③   21:30  美国  生产者物价指数月率 (10月)

世界各国假期

(2021-11-9) 无

11月份央行观察

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